【財訊快報／方亞申】美國就業人口不如預期，市場反而積極認為9月聯準會可望降息，美國四大指數週一連袂上漲，包括金融、高總市值個股普遍上漲2%上下，掩蓋關稅即將提升所帶來通膨利空；週二亞洲股市紅通通，幾乎面上漲，台股週一軍工股超強，週二輪由電子下游代工大哥、伺服器零組件高價股、機器人、金融以及台積電全面盤堅，終場收在長281.65點，收在23660.59點，成交量3678.44元。23671.84點再創波段高點。

美國7月就業報告顯示，美國當月新增就業僅7.5萬人，遠低於預期的11萬人；隨後對5月與6月的就業數據大幅下修，從原先的29.1萬人驟降至僅3.4萬人，川普很生氣撤換首長。但市場預期9月聯準會降息機率提升。

而美國8月7日起即將對多達69個貿易夥伴國實施全新的對等關稅，稅率落在10%至41%之間，創下史上最高平均進口稅率。此舉對全球市場帶來震撼降低。美股四大指數在跌破月線後，包括標普、那指接反彈至月線之上；道瓊及費半則接近月線。這其中高總市值股如輝達、微軟、谷歌、臉書、博通、Palentir等重新站回所有均線之上，或是創收盤新高，顯示資金還是集中在此，也就是AI還是主流。

美國關稅既定，後續雖還有可能協商，但全球股市連袂出現反彈，從中港到歐洲皆是，但是還未創高，先視為破月線或季線後反彈高檔橫盤。

台灣關稅訂為20%，但市場傳為台灣另要投資4000億美元，且資通訊產品關稅大都還未訂定後續談判將持續。最重要是美國貿易擴展法第232條款針對半導體進口的調查結果即將在未來2週出爐，市場推測以超微CEO認為在美生產高階晶片，價格貴5-20%，推估台灣半導體關稅約落在20-25%，如此才會吸引美商在美生產晶片。此對於台積電( 2330 )影響可能較為有限，所以台積電ADR姿態仍高。當然焦點輝達及超微可在中國銷售H20及較低階晶片利多，繼續刺激股價，輝達股價180美元創收盤歷史新高4.39兆美元、微軟亦同逼近4兆美元收盤，加上臉書及博通、美超微及戴爾加上甲骨文股價都是高姿態，AI主流地位不變。所以週二台積電、鴻海( 2317 )、廣達( 2382 )、神達( 3706 )、緯創( 3231 )、緯穎( 6669 )股價全面上漲；重點在零組件台達電( 2308 )、光寶( 2301 )、奇鋐( 3017 )、智邦( 2345 )、貿聯( 3665 )、台光電( 2383 )、川湖( 2059 )、營邦( 3693 )、aes( 6781 )、順達( 3211 )盤中股價都創歷史新高，這些高獲利高成長股法人鎖定上漲，拉回還是可注意。台積電耗材供應的昇陽科( 8028 )、世禾( 3551 )以及檢測族群跟長。

軍工股也轉強，雷虎（8033）’中光電( 5371 )拉回，但全訊( 5222 )、千附精密( 6829 )、亞航( 2630 )、融程電( 3416 )、寶一( 8222 )、晟田( 4541 ) 、長榮航太( 2645 )等表現很優。機器人族群和大( 1536 )、佳能( 2374 )、所羅門( 2359 )、高鋒( 4510 )’彬台( 3379 )、聰泰( 5474 )、鈞興( 4571 )相對強勢。

金融股持強，以三商銀、臺企銀( 2834 )、台中銀( 2812 )等銀行業為主公司表現較佳。

台股既然創波段新高，可沿10日線向上操作。