- AI的iPhone時代 硬體升級是台灣的強項
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輝達(Nvidia)執行長黃仁勳在日前於GTC 2023年度大會中曾特別提到，目前ＡＩ產業已進入iPhone時代，這句話即代表著ＡＩ的產業已開始會被廣泛地運用，整個電子科技產業也開始出現不同的變化及商機。
記得在二○二○年元月，曾經跟著謝社長到Google在台北一○一大樓的總部參訪。當時Google開發的AlphaGo，就在不久之前打敗了世界圍棋棋王，令世人看到Google的ＡＩ發展已進入新的階段。
於是就詢問了Google的高管，Google以雄厚的資源來開發AlphaGo，目的應該不是下圍棋而已吧！以二○二○年元月來看，AlphaGo所開發的ＡＩ人工智慧，會運用在哪裡？記得當時Google的高管說到：「雖然還不清楚會運用在哪裡，但Google對ＡＩ人工智慧的發展會持續下去，這一套技術最後將會找到更大的運用方式。」簡單來說，就在二○二○年元月，也許所謂人工智慧的運用，還是停留在特殊的領域之中，還未達到普遍性的使用上。
人工智慧進入高速成長期
但三年之後的現在，隨著ChatGPT被大量的使用，機器人不僅可以聊天，甚至各種日常的生活中，可以使用這個平台去作各種的使用，逐漸成為日常生活的一環，這正是黃仁勳所言：「ＡＩ的iPhone時代」，代表這個世界又將進入翻天覆地的變化！
應該可以這樣來說，這幾年人工智慧的快速發展，最重要的轉變就是使用繪圖晶片(ＧＰＵ)，大量運用在ＡＩ上，得到極好的效果，也令Nvidia營運高速成長，市值一度衝高到八千億美元以上，不僅成長市值最大的半導體企業，也成為全球市值前幾大的公司。
所謂ＡＩ人工智慧的發展，與Nvidia的ＧＰＵ高速的成長有著密切的關係。
先把時間拉回到一九九○年代，也就是個人電腦發展的開始，當電腦可以個人化之後，不論是ＰＣ或者是ＮＢ的運算速度，與ＣＰＵ發展有著密切關係。當時主導個人電腦的主要架構就是由微軟與英特爾所組成的Wintel X86架構，這使得ＰＣ、ＮＢ普及化，個人電腦成為人類的必需。
也因此，為Wintel架構代工ＮＢ、ＰＣ的台灣相關業者也跟著壯大，成為台灣電子科技產業的基礎。
隨著時間的演進，到○八年之後，蘋果推出第一款iPhone，電子科技產業又進入另一個新世代，手持式裝置不論是智慧手機、平板電腦的崛起，改變由Wintel主導的架構，逐漸被ARM架構所取代，甚至蘋果近年來還推出ARM架構的ＮＢ。
這幾年ＧＰＵ壓過ＣＰＵ
也因為如此，Intel的發展就開始停頓，一方面當然也是受到AMD的挑戰，尤其AMD賣掉晶圓廠，改由台積電(2330)全面代工之下，市占率大升，直接挑戰Intel之後，Intel就每況愈下，市值大幅滑落。
可以看到，這幾年以來Nvidia的ＧＰＵ發展愈來愈快，而ＣＰＵ這個領域就有點停滯。
但隨著ＡＩ更普遍被使用之後，除了ＧＰＵ的運算不斷升級，因為未來ＡＩ要更多的資料必須去搜尋，搜尋的運算力也將被進一步提升，故而ＣＰＵ的升級也勢在必行。
簡單來說，未來不論是雲端，或者是局端，必須不斷增強運算速度，所謂ＨＰＣ(高速運算)，就成為未來雲端伺服器升級的方向。
一如在上期所提到，在中國Ａ股上市的工業富聯(601138.SH)，近期股價大漲，主要是因為該公司宣稱，已向客戶供應高效能運算系統，且應用在ChatGPT，以及接下來的ChatGPT Plus，或是其他相關的人工智慧產品上。故而令工業富聯股價在過去一個月內，大漲七成以上。
不僅工業富聯，也可以看到在美股上市的美超微(Supermicro)股價自去年開始，便突破大漲而上。在一年前，也就是二○二二年四月，Supermicro的股價還在三五美元左右。要了解，二○二二年在Fed展開升息之下，美國的科技股大多數出現大幅回檔的走勢，但Supermicro的股價反而一路逆勢上升，而且不斷創下新高，甚至在日前還一度攻抵一一八．三六美元。
ＨＰＣ快速成長中
Supermicro股價之所以大漲，其實原因與工業富聯非常類似，持續推出與ＡＩ相關的伺服器產品，尤其最近更宣布，將推出內建Nvidia最新的ＧＰＵ伺服器，可以由邊緣運算至資料中心，應用更加廣泛。
另外，Nvidia也傳出，旗下的ＡＩ系統產品，將由Supermicro以及台灣的緯創(3231)為最大的代工廠商，另外由技嘉(2376)轉投資的技鋼，也有吃到部分訂單。
可以推論這一股伺服器升級的熱潮，將進一步火熱起來，相關的個股將再次迎來不同的面貌。
在此情況之下，看到工業富聯、Supermicro股價大漲之後，另一個受惠者─緯創，在這一段時間以來，股價也大漲而上，去年七月股價一度跌到二三．一元，如今卻大漲至四一．三五元才回檔。至於技嘉近期以來，股價也開始翻揚，突破短線新高，成為盤面的強勢股。
甚至台灣的網通伺服器大廠智邦(2345)，近來股價也回到三○○元以上；再者，廣達(2382)也同樣向上突破之中。
因而在上一期《先探週刊》中就特別提到，這一次ＡＩ的趨勢浪潮之中，台灣不會缺席，更可能成為重要的受惠者。
按此趨勢發展下去，過去一段時間曾多次提到的立端(6245)以及瑞祺電通(6416)等，看漲的趨勢似乎也沒有太大的改變。
甚至也發現到瑞祺電通的大股東樺漢(6414)，股價也再次轉強，短、中線上，樺漢與瑞祺電通的股價或有一定的關聯及帶動性。
再回頭看一下軍工產業，龍德造船(6753)以及中信造船(2644)再創股價的新高，而台船(2208)股價也維持強勢。
漢翔處於多頭趨勢
在台灣國艦國造的政策以及預算大力支撐之下，能夠承攬國艦國造的業者，在台灣只有三家，除了國營的台船之外，就是龍德造船以及中信造船。其中台船近年來處於虧損，目前可以期待的是興建多年的首艘潛水艇即將完工，會不會對台船具有轉虧為盈的激勵？或可以注意。
不要忘了，還有國機國造的漢翔(2634)，雖然一直以來股性並不活潑，但今年不論是軍工以及航太產業在復甦之下，業績肯定會更上一層樓，股價的走勢上已呈現多頭的格局。
再加上挪威的主權基金，在台灣只買進兩檔軍工股，一檔是漢翔，另一檔是全訊(5222)，這兩家公司就是台灣色彩最濃的軍工股。
尤其全訊在挪威主權基金買進的消息爆光之後，股價一口氣由一四三元飆升至二○八元後才拉回，三月三十日進行三元現金股息以及一元股票的除權息。以短線上來看，全訊若可以順利走向填權息行情，對軍工股而言，就有進一步帶動力，尤其是漢翔。另外，短線也已拉回整理的駐龍(4572)，也有再次伺機而動的跡象。
若順利發展下去，與軍工產業相當密切的精剛(1584)，也在持續關注中。
因為精剛從去年開始，基本面已大大不同，不僅進一步轉虧為盈，也創下近年來獲利新高；再者，今年一∼二月營收也明顯增長中。去年營收為十七．七一億元，全年成長五九．七％；而今年一∼二月營收達到四．○一億元，已較去年同期成長一○○．三％。
按照過去精剛的季營收表現，通常第一季是較淡的一季，其後逐季上升。如果從一∼二月份營收就可以成長一○○．三％來看，今年業績的表現可能更優於去年，成長力可期。股價在短線上，一度攻抵三三．三元後拉回，也許在三○元左右再等一次短線底，等待下一次攻堅。
更何況，榮剛(5009)目前股價仍維持一定的強勢，今年業績成長力可望超過榮剛的精剛，似乎可以進一步期待。
另外，也持續關注為升(2231)，在技術面上，似乎有進一步轉強的可能。在產業景氣進一步復甦，再加上該公司已從汽車安全的產業，進一步擴及至社會安全，尤其安控產業上的表現，也將成為下一個階段，為升業績及股價進一步上升的動力。
