- 台灣IC設計左右逢源 下一個千金股就要出線
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台積電(2330)赴美設廠，引發市場的嚴正關切以及討論。事實上，這個問題很簡單，這是美中貿易戰以及對抗中國最重要的關鍵之一。
早在去年中，美中貿易戰進一步升高之時，我們早就研判，台積電赴美設廠是必然的，因為這不是單純的經濟問題，事關美中對抗的政治、軍事議題。
很簡單來思考，當台積電幫美國生產最高端軍事產品的晶片，包括：洲際飛彈、航太，甚至F-35，都需要台積電時，美國會如何看待台積電？甚至，在台積電的公司會不會有美國相關人員？或者是ＣＩＡ人員？如果用合理性來推論，這種可能性非常高。
所以，為了國家安全，台積電赴美設廠，不能單純用生產成本的經濟角度去考量，而是美國已經把台積電視為軍事戰略的一環，到美國設廠只是時間的問題。
再換個角度來看，美中的軍事對抗一旦升高，決勝點會在哪裡？以現在軍事對抗的方式來看，誰掌握了更高的科技技術，誰就會贏！
如果說，連美國最高級的軍事半導體晶片，都必須由台積電來生產代工，那麼中國的軍事高端晶片，會由誰來生產？可能也是台積電。
台積電成為美國戰略一環
因而，台積電赴美投資設廠，從另一個角度來看，台積電已成為美國國防以及國家全安的一環！所以台積電會成為台灣的護國神山，不就是因此而來？
美中貿易戰或者是美中對抗，說穿了，就是半導體的爭奪戰，而美國早已大勝中國一籌！
從半導體產業作進一步延伸，美國對半導體產品出口中國，已作了管制，等於把大力架在中國的脖子上，而美國近兩年以來，幫台灣重建所謂的科技產業供應鏈，這一切也是美中貿易戰之中重要的一環。
影響所及，對台灣的ＩＣ設計公司反而創造了更大成長空間。因為未來輸美的ＩＣ半導體，將不能採用中國產品(主要是華為海思)。故而，這一、兩年台灣ＩＣ設計公司的業績起飛與此有密切關係。
而美國也限制美國重要的ＩＣ產品銷往中國，對一般消費性ＩＣ產品，也採自台灣業者。如果說，在美中之間的左右逢源，台灣ＩＣ設計公司是主要受惠者。
若從台股之中高價股的排名來看，大立光(3008)股價在四○○○元左右，仍穩居股王地位；其次分別是：矽力ＫＹ(6415)、信驊(5274)、祥碩(5269)，這幾檔的股價也在千元以上。
其次是：譜瑞ＫＹ(4966)、緯穎(6669)、旭隼(6409)、精測(6516)、寶雅(5904)、和泰車(2207)、亞德客ＫＹ(1590)、鈊象(3293)、富邦媒(8454)等，股價也都在五○○元以上。
上述台股之中，股價最高與ＩＣ設計相關的個股，分別有：矽力、信驊、祥碩、譜瑞、精測等；也就是說，台灣的高價股之中，ＩＣ設計及相關半導體類股，占有高比例，尤其是一千元以上的公司，除了大立光之外，基本上是ＩＣ設計股的天下。
ＩＣ設計股多頭力量強勁
更重要的是，今年肺炎疫情來襲時，這些ＩＣ設計股或高價股，皆創下歷史高價，包括：矽力、信驊、祥碩、譜瑞；不僅如此，台灣市值最大的ＩＣ設計公司聯發科(2454)，在最近也創下近年來新高價。
過去，我們就不斷提到一個理論─「股王操作學」，只要市場上股價最高，或巿值最高的公司，股價可以不斷走高，代表這個市場是多頭趨勢，看到台灣的高價股持續強勢演出，代表台股的多頭力量持續發揮勁道。
下一個階段，有一檔個股可能有機會成為市場上具有潛力的「高價股」，那就是─昇佳電子(6732)。
昇佳電子乃是光感測ＩＣ產業，近年來，業績快速成長，去年稅後純益為十三．二三億元，ＥＰＳ高達三五．○一元；比之目前股價在千元以上的ＩＣ設計股，有過之而無不及！
而且今年第一季，昇佳電子的獲利也持續增長之中，稅後純益為三．六四億元，ＥＰＳ為九．六四元，如果以此成績來評估，今年獲利有機會再創新猷，目前昇佳電子正進行ＩＰＯ的股票申購，也許在興櫃正式轉上櫃掛牌之後，股價發展更可以期待。
再者，這一次因疫情造成全球股市重挫之後，率先反攻的世界股王級亞馬遜股價再創歷史新高之外，蘋果、微軟也準備再向新高價挑戰。
新創產業異軍突起
除此之外，在美股這一次行情之中異軍突起的，除了曾提到的Netflix創下歷史新高之外，還有Zoom(ZM.US)、Peloton(PTON.US)、Bilibili(BILI.US)。
其中，Zoom可能是大家比較熟知的個股，因為疫情之故，視訊會議、遠距教學等被各國大量使用，令Zoom的股價大漲，雖然期間該公司因中資成分而一度被質疑，造成股價回跌，但最近股價又悄悄而上。
另外一檔個股是Peloton，這是一家健身企業，雖然在疫情之中，許多國家鎖國、封城，使得不少經營健身房的企業受到不小的衝擊。
但Peloton採用視訊進行健身教學，會員可以透過視訊與健身教練互動，而會員與會員之間，也可以透過視訊相互學習，結果也是大紅。
尤其從Peloton的股價來看，在三月十六日國際股市來到最低點時，該公司的股價一度跌到十七．七美元，而後就一路上漲，如今已漲到四○美元以上，最高來到四九．六八美元，逼近五○美元，創下數倍漲幅。
還有一家企業─Bilibili，其實這是一家中國企業，被市場稱為「中國版的Youtube」，也就是中國的一家影音平台公司。
應該這樣來說，所謂的新創產業，最終是比「創意」，而Bilibili為何在此時會快速崛起，從去年十月的低點十三．二三元一路上升，並連創新高，來到三六．二六美元。
舉例來說，在Bilibili平台播放影片，透過網路，所有觀看的網民可以即時點評，對這部影片的好惡作分析，從觀眾的反應，就可以從精準地預測出這部影片會不會受到市場歡迎，在過去幾年，有相當的精準度。
重點來了，面對這一次疫情，因為「社交距離」或封城之故，有許多人的婚禮被迫取消，或者延期，但Bilibili靈機一動，在三月底籌辦了一場別開生面的「雲端婚禮」，邀請一對新人進行視訊直播，結果居然出現高達三百萬人次的觀眾在網上觀賞，並進行祝福，甚至還有不少人以虛擬貨幣打賞，創造了極大的話題。
視訊產業快速成長
也就是說，在這次疫情中，有不少企業遭到重創，宣布破產、倒閉，就像曾是美國零售業指標性企業J.C. Penney，市值本來超過二百億美元以上，如今卻宣布破產，市值只剩下六千萬美元。
疫情令全球的產業世代出現所謂「後浪推前浪」的現象，這正是人類因此改善生活型態的實況。
最近，我一直提到，即使疫情過後，人類的生活習慣或型態，也將因此而改變！從Zoom，到Peloton或是Bilibili，其實都與網路視訊相關，而全球進入５Ｇ世代後，從視訊衍生出來的商機可能會更多。
所以，我曾多次強調，台灣相關企業未來的業績，以及股價的表現空間，將值得期待！
其中，訊連(5203)在先前的法說會中，公司就指出，今年業績將有進一步起飛的空間，而短線股價一直處於整理之中，若五月份營收公布時，該公司可以再進一步成長，也許股價就會作出更大的突破。
另外，遠距醫療股創源(4160)在台灣少見，也開始看到順勢而起的味道，尤其看到中國從事遠距醫療的平安好醫生(01833.HK)，以及阿里健康(00241.HK)等，股價連番大漲數倍之後，創源在下一個階段似乎也具有一定題材性。
再看到今年有一家長期穩健的公司─瑞穎(8083)，最近股價創兩年新高，似乎有些不同的意義。
瑞穎成長性高
該公司一直以生產軸承為主，所有自動化設備中一定少不了軸承。
更重要的是，瑞穎長期以來每一年的ＥＰＳ，都在八∼十元之間，所以每一年也分派七∼八元現金股息。
去年瑞穎的ＥＰＳ為九元，決定今年分派九元現金股息，是史上派息最高的一次，而第一季ＥＰＳ為二．五二元，重要的是，該公司第一季並沒有受到疫情影響，這是因為該公司接獲美國最大物流商的倉儲訂單(很可能是亞馬遜)，業績有進一步看好的空間，以目前的股價水準而言，似乎有更大的表現空間。
